工行南昌青山湖支行浅谈利率市场化对我国商业银行的影响

      利率市场化就是国家逐步放宽对货币商品价格的人为的管制，将商品的定价权力交到市场手中，市场则根据社会需要和人们对货币供需关系来决定货币的价格。随着利率市场化的程度不断加深，会对商业银行带来很多影响。
       一、利率市场化给商业银行带来更多的未知性
在商业银行的利率还是在受到国家严管的时候，各商业银行基本上考虑利率或者经营风险的问题的情况很少见。商业银行按照国家制定的要求来制定存贷款利息，利率产生波动的概率很小。但是，在利率市场化在中国普及后，利率的波动情况时有发生，并且波动幅度也越来越大。这就使得我国的商业银行的经营面临着更多的未知。
       二、利率市场化给商业银行传统的经营模式带来冲击
       在利率市场化之前，我国商业银行的利率都是受到国家的统一管制，所以在利率市场化普及之前商业银行的利差是处于比较高而且稳定的状态的。商业银行仅仅靠着收入存款和发放贷款就可以有着很好的收入。但是，随着利率市场化的开始实行，商业银行的盈利就得不到保障，商业银行的利率在政府的逐渐放松管制后，面对日益发展多重融资渠道和激烈的市场竞争，商业银行以往的经营制度已经不适用于现在了。一方面，在存款方式和投资方式越来越多的情况下，商业银行想要吸收存款就得合理提高存款利息; 另一方面，随着市场经济的飞速发展，以前需要贷款的企业有了更多的融资渠道，导致商业银行的贷款放出会大大缩水。所以，随着我国利率市场化的不断加深，我国商业银行依靠利息和存款收益的传统盈利模式将很难持续下去。
      三、LPR定价重启对商业银行的影响
      自LPR发布以来，其走势与贷款基准利率基本一致，对现存的贷款利率定价机制并未起到显著作用。新的LPR形成机制在报价方式、期限品种、报价行范围、报价频率等方面虽然均进行了完善，但同时也对商业银行的工作带来了相应的问题。首先，报价方式的改变仍需预留一定的时间让客户去转变和接受。其次，虽然新增5年期以上的期限品种，已进一步完善LPR期限结构，但仍然与当前贷款利率品种期限的多样性不完全匹配，1 ~5年期产品的利率定价也留给了商业银行较大的操作空间，控制得当会促进该期限内的市场化利率的良性循环，但如果控制不好的话，也难以避免会产生相对的恶意竞争的情况。最后，LPR定价时间为月度的20日，按月报价的频率有利于提升LPR的报价质量和及时性，也更加地贴近了市场的走向，更有代表性。但报价频率的提高自然而然也是对商业银行的LPR定价宣传工作的强度、准度和及时性提了更高的要求，同时，对于市场和客户是否能够及时获取LPR定价的信息也提了更高的要求。
       在利率市场化的大背景下，商业银行应该跟上时代发展的步伐，不断地进行调整提升利率风险管理的能力，始终保持稳步持续的健康发展。